Jsou hotovost a cenné papíry, které lze rychle převést na hotovost, mínus

Vzorec pro čisté likvidní aktiva:

Čistá likvidní aktiva = Hotovost + Obchodovatelné cenné papíry - Krátkodobé závazky Je třeba poznamenat, že krátkodobé závazky jsou závazky splatné v rámci na dalších 365 dnech.

Předpokládejme například, že společnost XYZ má na své rozvaze v hotovosti 1 milion dolarů, v obchodovatelných cenných papírech 300 000 dolarů a současných závazcích ve výši 2 miliony dolarů. Při použití výše uvedeného vzorce jsou čisté likvidní aktiva společnosti XYZ:

1 000 000 USD + 300 000 USD - 2 000 000 USD = - 700 000 USD

V tomto příkladu společnost XYZ má záporné likvidní aktiva, což znamená, že pokud by byla nucena splatit všechny své současné dnešních závazků by to nebylo možné.

Proč to záleží:

Je zřejmé, že mít hotovost v ruce na splacení dluhů je výhodou pro dlužníky a upokojující věřitelům. Proto analytici používají čisté likvidní aktiva

jako velmi přísný test toho, jak může společnost splnit své krátkodobé dlužné závazky.