Tradiční investování - Strategie nákupu a držení |
Pokud chcete vydělat peníze na akciovém trhu s časově testovanou metodou, měli byste zvážit nákup a držení akcií. Pomocí přístupu buy-and-hold investoři nakupují akcie a drží je po dobu jednoho roku nebo více. Nejlepší akcie, na něž je třeba investovat do investic typu buy-and-hold, jsou průmyslové společnosti s velkými čepičkami, které jsou široce obchodovatelné, vysoce likvidní akcie zřizovaných a solidních společností. Tyto akcie mají často historii vyplácení dividend, což je způsob, jakým investor může vydělat peníze, zatímco čeká na zvýšení ceny akcií.
Protože doba držení v přístupu buy-and-hold je obvykle rok nebo více, tato dlouhodobá investiční metoda je vhodná k nákupu a držení hodnoty akcií. Hodnotové akcie jsou ty, které jsou považovány za podhodnocené a očekává se jejich zhodnocení v průběhu jednoho roku nebo více, dokud nedosáhnou toho, co trh považuje za spravedlivou nebo úplnou cenu. Pokud je investor koupil za nízkou cenu, měl by nakonec vydělat peníze.
Zásoby, které rostou rychleji, s novými produkty nebo v novějších odvětvích, se nazývají růstové akcie. Některé z těchto akcií se také hodí k nákupu a držení, zvláště pokud jsou jejich zvýšení cen postupné a investoři je mohou koupit za nízkou cenu a držet je. Někdy hodnoty zásob, které mohly postupně růst, mají další růst, což přispívá k jejich zhodnocování cen, takže to může ještě více vydělat pro dlouhodobého investora, který koupí a drží.
Základy: Klíčem k Koupit a držet
Když zvážíte nákup akcií jako investice buy-and-hold, podívejte se na základní údaje. Základy měří výkon společnosti podkladové akcie. Nezapomeňte, že když si zakoupíte akcie, kupujete malé množství vlastnictví ve společnosti, část jeho budoucích zisků.
Jedním z nejdůležitějších faktorů společnosti je to, kolik to vydělává. Výsledek je důležitým ukazatelem toho, jak společnost vystupuje. Jsou výdělky stabilní? Rostou? Historie výdělků v průběhu několika let může být často ukazatelem toho, jak může společnost v budoucnu dělat.
Pokud společnost za posledních pět let zvyšuje své výdělky v průměru o 10% ročně, ale její růst zpomaluje na 5%, měli byste se podívat na to, proč tento růstový trend klesl. Možná je to kvůli celkovým obchodním nebo průmyslovým podmínkám, nebo možná i vedení společnosti nepůsobí dobře. Naopak, pokud se trend výdělku zvyšuje, zhodnoťte, proč se to děje a je-li pravděpodobné, že bude pokračovat.
Poměr cena-k-výplň (P / E) je měřítko hodnoty vyjádřené jako poměr, platí za potenciální dolar výnosů společnosti. Hodnota P / E se vypočítá tak, že se stávající cena akcií vydělí podle výnosu na akcii. Například pokud se akcie prodávají za 10 dolarů a vydělávají za 1 dolar na akcii ročně, pak je hodnota P / E 10. Pokud se akcie prodávají za 20 dolarů a vydělávají 4 dolary za akcii, je hodnota P / E 5 nižší. představuje výhodnou cenu, jelikož je samozřejmě lépe platit pouze pětkrát, spíše než 10, za dolar výdělku. Měli byste srovnávat akcie pouze v podobných průmyslových odvětvích, např. Užitkové nástroje nebo zásoby technologií k zásobám technologií, když srovnáváte P / E. Tam mohou být také časy, kdy je P / E extrémně nízká pro akcie, ne proto, že je výhodné, ale protože jeho obchodní vyhlídky jsou špatné.
Mnoho zavedených společností zaplatí část svých výnosů investorům ve formě dividenda. V ideálním případě to znamená, že společnost je v podnikání dost dobře, aby získala nadbytečnou hotovost, aby vyplatila dividendu. Mnoho úspěšných společností každoročně zvyšuje své dividendové platby a některé mají dlouhou historii mnoha let, kdy zvyšují své dividendy. Tyto dividendové akcie jsou často ideální pro nákupy a držení investorů. Dividenda, kterou jste zaplatili během držby akcií, přispívá k celkovému výnosu, když cena akcií nakonec vzroste.
Peněžní tok je částka hotovosti, která přichází a odchází ze společnosti jako roční ocenění a zahrnuje příjmy a výdaje spolu s finančními a investičními činnostmi. Peněžní tok dává obraz o tom, kolik hotovosti vytváří a utrácí podnikání a často se nazývá životaschopnost podniku. Je to ukazatel finančního zdraví podniku.
Vysoká část dlouhodobého dluhu, obzvláště pokud není pokryta hotovostmi, může být obava, zatímco nízké množství dlouhodobého dluhu je žádoucí. Jedná se o zřejmou míru celkového finančního zdraví společnosti.
Účetní hodnota je měřítkem toho, co stojí za to, kdyby bylo vše likvidováno, aktiva mínus pasiva. Má-li společnost účetní hodnotu například 25 dolarů za akcii, ale akcie se prodávají za pouhých 15 dolarů za akcii, představuje to potenciální výhodu, neboť investor má možnost koupit akci tím, že zaplatí méně, než je společnost
Pro úspěch Buy-and-Hold
Uvedené ukazatele vám poskytnou spoustu spolehlivých informací, na kterých založíte své rozhodnutí o koupi a držení. Měli byste také zhodnotit obchodní vyhlídky společnosti, ať už se jedná o zdravý průmysl a zda vyvíjí nové produkty, nové trhy nebo rostoucí podíl na trhu. Neustále monitorujte základní údaje po zakoupení zásob; nekupujte pouze akcie a zapomeňte na to. Ačkoli mnozí říkají na našich moderních trzích, že metoda buy-and-hold je mrtvá, je to stále časově uznávaná, úspěšná strategie, která má a může stále vést k velkému bohatství.
