ForwardLine: Generální ředitel Craig Coleman mluví o půjčkách malých podniků

Společnost byla založena v roce 2003 a byla zahájena jako první obchodník ve Spojených státech. Poskytuje majitelům malých firem alternativy k tradičním úvěrům malých podniků, s obchodními půjčkami a peněžními zálohami obchodníků v rozmezí od 5 000 do 2 milionů dolarů a podle splátkového kalendáře šest, devět, 12 a 15 měsíců.

Investmentmatome se zúčastnil rozhovoru s generálním ředitelem společnosti ForwardLine Craig Coleman, aby získal lepší představu o fungování podniku, rozdílu v úvěrových produktech, které nabízí, o tom, jak společnost dělá své rozhodování o úvěru a tipy pro vlastníky podniků, kteří hledají financování.

Investmentmatome: Co je ForwardLine a proč to začalo?

Coleman: ForwardLine je nebankovní věřitel pro hlavní firmy na celostátní úrovni. V roce 2003 můj partner a já poskytovali krátkodobé půjčky větším podnikům místně v jižní Kalifornii, když jsme si uvědomili, že na hlavní ulici existuje velká nesplněná potřeba půjček pro malé podniky.

Banky často nepropůjčují podnikům na hlavní ulici, protože jejich úvěrové potřeby jsou příliš malé, než aby mohli profitovat, a tyto podniky obvykle nemají zajištění - neexistují žádné pohledávky, vybavení je pronajato a zásoby nejsou příliš re-obchodovatelné, což znamená, že nemůže být likvidováno v uzavření trhu.

Nicméně mnoho firem na hlavní ulici je stabilních a úspěšných, a tak jsme si mysleli, že musí existovat způsob, jak je úspěšně půjčit. Takže jsme vypracovali analýzu upisování, která změřila stabilitu podniku, spíše než hodnotu svých aktiv, a to částečně analýzou prodeje historických obchodních kreditů. Pak jsme využívali technologii, abychom mohli být vysoce efektivní při vytváření malých dolarových úvěrů a strukturovali proces splácení tak, abychom byli splaceni přímým zadržením pevného procenta obchodních denních kreditních karet. Tento úvěrový produkt jsme nazvali "obchodním úvěrem" a původně pojmenovali naši firmu "Merchant Finance Company".

Naším prvním zákazníkem byl kadeřnický salon v přízemí naší kancelářské budovy, kde jsem dostal vlasy. Majitel salonu se snažil přidat do salonu dvě židle a rozšířit se do sousedního apartmá. V prosinci roku 2003 jsme poskytli půjčku do salónu a podle našich znalostí to byl první obchodní úvěr, který kdy byl proveden ve Spojených státech.

Od té doby jsme poskytli více než 10 000 úvěrů podnikům v hlavní ulici v celé zemi, což představuje stovky milionů dolarů.

Jaké jsou nabízené úvěrové produkty?

ForwardLine nabízí obchodní půjčky a peněžní zálohy obchodníků ve všech 50 státech. K tomu, abyste mohli získat úvěr prostřednictvím společnosti ForwardLine, musí podnik fungovat po dobu nejméně jednoho roku a mají roční příjmy ve výši alespoň 150 000 dolarů.

Jak rychlá je aplikace na financování?

Nabízíme stejný den schválení a financování v příštím pracovním dni.

Co je obchodní půjčka?

Obchodní půjčka je krátkodobá půjčka pro malý podnik, typicky pro maloobchodní podnik. Je částečně přepsán prodejem této firmy, která se často zaměřuje na prodej kreditních karet, protože je nejvíce ověřitelná. A obchodní půjčka může být vybírána buď jako procentní podíl z vypořádání kreditní karty obchodníka, nebo jako debet z denního automatizovaného zúčtovacího domu (ACH) s pevným dolarem z bankovního účtu obchodníka.

Jak se liší od hotovostní zálohy obchodníka?

Výhoda je velmi podobná, s výjimkou, že jde o nereaktivní nákup budoucích prodejů obchodníka. Takže to, co skutečně říkáte, je, že vám dnes zaplatím, řekněme 10 000 dolarů za 13 000 dolarů z vašich budoucích prodejů. A co udělám, je držet krok zpět na vaši budoucí prodej kreditních karet a začít sbírat 13.000 dolarů z vašich denních platebních karet.

Klíčový rozdíl je v zásadě legální, protože je to nerekurzivní. Pokud by tento malý podnik skončil mimo podnik, finanční společnost nemá proti podnikání ani majiteli žádnou nápravu, protože v zásadě bere sázku, že se tyto budoucí prodeje projeví. Pokud to udělají, skvělé, a pokud ne, musí to finanční společnost zapsat.

Co přesně znamená rekurze?

V zásadě jde o to, že s obchodním úvěrem existuje absolutní povinnost splácet, a s hotovostní hotovostí v obchodě neexistuje absolutní povinnost - splácení vychází z těchto budoucích prodejů, pokud a kdy se tyto prodeje uskuteční. To je další důvod, proč peněžní záloha obchodníka nemá pevný termín - protože prodej se může uskutečnit podle plánu, před plánovaným termínem nebo za plánem.

A peněžní záloha obchodníka musí být splacena jako procento z prodeje kreditní karty - nelze jej splácet jako debet ACH s fixním kurzem dolaru, protože bez procentního přístupu jste ztratili spojení mezi splácením a skutečnými budoucími tržbami.

Pokud podnik selže splacení obchodního úvěru, pokusíme se dosáhnout alternativní dohody. Pokud se to nepodaří, zahajujeme tradiční proces sběru.

Jaký typ podnikání by byl vhodnější pro každý produkt?

Opravdu si nemyslím, že existuje rozdíl od pohledu zákazníka, s výjimkou tohoto nerekurzu.A můžete se na to podívat a řeknout: No, pokud se zákazník cítí méně sebevědomý ve svých obchodních vyhlídkách, měli by si zvolit zálohu.

Ale způsob, jakým finanční společnost upisuje, se snaží zjistit, zda má tato společnost pravděpodobné úspěch. Podívají se na vyhlídky podnikání. Je pravděpodobné, že pokud se necítíte přesvědčeni o vyhlídkách na podnikání, nebudete upřednostňovat upisování. Z pohledu zákazníka tak skutečně není velký rozdíl.

Jak se ForwardLine liší od ostatních veritelů online?

Jako první společnost poskytující tyto půjčky malým podnikům jsme důsledně vedli cestu z hlediska inovací. Byli jsme první, kdo nabídl 12- a 18měsíční termíny obchodních úvěrů, první, kteří nabízejí slevy na předčasné splacení a první půjčky online maloobchodním firmám. Ale nejdůležitější je, že jsme všeobecně známí jako nejlepší ceny v oboru, přičemž sazby začínají na úrovni 11,99%.

Jsme schopni to udělat především tím, že následujeme přímou strategii, než abychom se spoléhali na makléře. Děláme spoustu reklamy online a offline, přímo koncovým zákazníkům - malým firmám. Ti lidé, kteří reagují na reklamy, jsou buď přímo online na ForwardLine, nebo volají na ForwardLine, kde mluví se zaměstnancem. A tak je klíčové, že ovládáme tuto zkušenost zákazníků. Takže to je číslo 1 - zaměstnáváme lidi, kteří trénujeme a monitorujeme.

Obsahuje 11,99% roční procentní sazbu (APR) úvěru?

Takže to je fixní poplatek. Jako příklad využijeme náš 12měsíční úvěrový produkt. Na dvanáctiměsíční půjčku bude fixní poplatek 12,99%, což znamená, že pokud by ten zákazník požádal o půjčení 10 000 dolarů, půjde splatit 11 1199 dolarů nebo úroků ve výši 1.299 USD.

Takže to je, že budou platit v záloze $ 1,299, proto mluvíme o fixním poplatku. Ale pokud jste APR, že to, na co se podíváte, je tato rovnováha zaplacena v průběhu těchto 12 měsíců, takže kolem šestého měsíce, jste asi na polovině zůstatek. Takže zhruba to, co můžete udělat, je to, že 12.99% a zdvojnásobit to dostat APR.

Řeknu, že [APR a fixní poplatek] jsou oba významné měřicí body. Domnívám se však, že majitelé malých podniků se mohou zmást, že 26% ZŠP znamená, že za půjčku ve výši 10 000 USD půjdou splatit úroky ve výši 2 600 USD. A tady chceme, aby pochopili, že tady budou muset zaplatit 1.299 dolarů.

A důvodem, proč nejsme s přísnými sazbami, je, že mnozí z našich dlužníků se rozhodnou splácet s určitým procentním podílem svých prodejů, takže to není přímá splátka - existuje několik měsíců, kdy platí více a několik měsíců, méně. Takže můžete přibližnou hodnotu APR, ale nemůžete poskytnout přesné číslo, protože to není lineární splátka.

Je důležité si uvědomit, že menší půjčky i krátkodobé úvěry budou mít tendenci mít vyšší roční úrokové sazby, protože jsou minimální transakční náklady při vzniku jakékoliv půjčky, která musí být oceněna do splácení, bez ohledu na to, jak velký úvěr je nebo jak dlouho je vynikající.

[Poznámka: úvěry ForwardLine mají také dodatečný poplatek za zpracování od 275 do 550 USD; neexistují žádné další poplatky, podle Colemana.]

Jaké typy podniků nejčastěji využívají vaše financování (podle odvětví, velikosti atd.)?

Naši klienti mohou být rozděleni do následujících kategorií:

• Klasické obchody v hlavní ulici: restaurace, kadeřnictví, autoservisy, čistírny apod.
• Franchise (restaurace a další prodejci)
• Profesionálové: lékaři, zubní lékaři, veterináři, HVAC kluci, elektrikáři atd.
• Malé online podniky (virtuální hlavní ulice)

Naši dlužníci mají v průměru šest až 12 zaměstnanců a generují ročně přibližně 1 milion dolarů. Průměrná doba v podnikání je asi 12 let, ačkoli požadujeme pouze jeden rok jako minimální čas v podnikání.

Existují nějaké typy podniků, které nejsou pro vaše produkty dobré?

Řekl bych, že většina velkoobchodních podniků není vhodná, protože jejich prodej může být v podstatě víc hrubý a soustředěný. Ale myslím, že můj hlavní odpověď na to je, pokud podnik může dostat peníze, které potřebuje, v časovém rámci, který to potřebuje, a zjistí, že je to nižší sazba než ForwardLine, pak by všechny cesty měly pokračovat.

Myslím, že většina podniků to nemůže. Banky obvykle neposkytují půjčku na hlavní ulici, a dokonce i pro ty podniky, které mohou, pravděpodobně to nedokážou udělat v krátké době, aby využily své příležitosti. Takže další velké využití našeho úvěru a společné užívání našeho úvěru je to, že úvěr mostu, kde si půjčují od nás dostat peníze do dvou pracovních dnů a zachytit tuto obchodní příležitost, a pak kdy a kdy dostanou schválený pro bankovní úvěr, mohou refinancovat s bankovním úvěrem.

Můžete mi říct, jak společnost dělá své rozhodnutí o půjčování? Jak se mohou firmy kvalifikovat na půjčky?

Neustále využíváme vědeckou databázi vědních dat, která jsme za posledních 10 let shromáždili, abychom řídili náš vlastní úvěrový algoritmus, který měří stabilitu podniku a přináší okamžité rozhodnutí o úvěru tím, že vytáhne a analyzuje dostupné online kreditní údaje podnikání žadatele a vlastníka firmy, jakož i údaje o veřejných záznamů.

Jedním z důvodů, proč banky nebudou půjčovat podnikům na hlavní ulici, jsou tyto podniky zpravidla nemají zátěž na podnikatelský úvěr. Nemají pohledávky; veškeré vybavení, které mají, je pronajato, takže neexistuje zástava, což je pro banku velmi důležité. Takže když jsme se podívali na tuto otázku, proč tradiční věřitelé nemohou půjčit na hlavní ulici, rozhodli jsme se, že musí existovat způsob, jak úspěšně půjčit na hlavní ulici. Takže jsme řekli, možná nemají zástavy nebo majetek, samy o sobě, ale oni jsou po dlouhou dobu, jsou to stabilní podniky, jsou to úspěšné podniky.

Takže jsme řekli, musí existovat způsob, jak měřit stabilitu tohoto podnikání, a my jsme v podstatě vytvořili algoritmus úvěru, který to přesně dělá. A každoročně se to stalo chytřejším tím, že jsme využili empirickou historii, kterou jsme vyvinuli. To, co dělá, je, že jde o údaje o podnikatelských úvěrech, o osobních úvěrových údajích a o údajích z veřejných záznamů - takže to jsou všechny dostupné online údaje, které můžeme získat, když někdo poskytne své číslo sociálního pojištění a daňové identifikační údaje o podnikání. Zajímá se o tato data a hledá signály, o kterých jsme zjistili, že předpovídají stabilitu, a signály, které jsme zjistili jako předpovědní nestability nebo stresu. A to vše se sráží do skóre. A na základě tohoto skóre můžeme žadatele schválit nebo odmítnout.

Jaké faktory jsou důležitější než ostatní?

Díváme se hluboko do úvěrových historií, a tak nad rámec kreditních bodů. Ale vezměte si například zprávu o úvěru - neříká nic o vašem příjmu. Ale máte věci jako: jak dlouho jsou účty otevřené, zda byly aktuální a tak dále. Takže to, co hledáme jak v podnikání, tak ve vlastnictví firmy, jsou známky, které by naznačovaly, že dochází k ekonomickému stresu, a tudíž i potenciální nestabilitě v podnikání.

Jsme ne při pohledu na jejich peněžní tok, a jeden z důvodů, proč je těžké ověřit. Podíváme se na jejich celkové tržby, abychom zjistili, nakolik mohou získat nárok na výši úvěru, ale ne bez ohledu na to, zda jsou pro úvěr hodnověrné či nikoliv - to je jiný rozbor, to je naše analýza úvěrů a kde naše vlastnické skóre přichází.

Jakou radu byste dala majiteli malé firmy hledat financování?

Jeden tip je skutečně pochopit náklady na jakoukoli půjčku, kterou hledáte, náklady a poplatky. Udělejte si čas, abyste se pokusili kvantifikovat, jak tento úvěr bude prospěšný tomuto podnikání. Takže nyní mají číslo na straně prospěchu, aby se porovnaly s číslem na straně nákladů.

Pokud jde o urychlení procesu, ve skutečnosti je to v podstatě krátká aplikace a poskytujete několik posledních měsíců výpisů z bankovních nebo kreditních karet. Takže mít tento materiál připraven jít rychleji. Ale v našem případě se můžeme pohybovat jak rychle, tak pomalu, jak chtějí.

Mějte na paměti, že podnikatelský úvěr by měl vaše podnikání vždy opustit v lepší situaci než dříve, než jste získali financování.

Je ještě něco, co byste chtěli přidat?

Americké 28 milionů malých podniků je pro americkou ekonomiku neuvěřitelně důležité a zaměstnává téměř polovinu soukromé pracovní síly. Když tyto podniky nemohou získat financování, které potřebují, má masivní kumulativní efekt ztraceného hospodářského růstu, ztracených pracovních míst a ztracených daňových příjmů, takže jsme velmi hrdí na to, že budeme pokračovat v plnění této potřeby.

Aktualizováno 29. března 2017: Podmínky společnosti Forwardline se od zveřejnění změnily a tento článek nyní odráží tyto pojmy. Společnost nabízí půjčky ve všech 50 státech USA, vyžaduje minimální roční výnosy ve výši 150 000 dolarů a nabízí půjčky podnikům s nízkým nebo bez prodeje kreditními kartami. Nejnižší úroková sazba je 11,99% a společnost může nyní získat dlužníky schválené a financované ve stejný pracovní den.

Steve Nicastro je spisovatelka zaměstnanců Investmentmatome, osobního finančního webu. Email: [email protected]. Twitter: @StevenNicastro.