Tajné "zdravotní péče" ustanovení, které by mohly vést ke zvýšení daně o $ 5,867

Tento článek není o zdravotní péči per se, přinejmenším ne přímo. Spíše bych chtěl mluvit o skrytém ustanovení, které se při procesu usmíření vytratilo za zadními dveřmi, když byly provedeny určité "opravy", aby se účet zasunul. Konkrétně ustanovení, které stanoví dividendu ve výši 3,8% a kapitálové zisky pro ty, kteří mají příjmy dostatečně vysoké, aby je kvalifikovaly jako "bohaté".

Nejsem zde, abych nakreslil linií v politickém písku. Ale z investičního hlediska je tato daňová tíseň zákeřná - a mohla by snadno zkrachovat toto křehké zotavení z nejhoršího kolapsu akciového trhu.

Za prvé, nezapomeňte, že zisky jsou zdaněny na podnikové úrovni ve výši 35%. Co je ponecháno na rozdělení akcionářům, je opět zdaněno jako výnos z dividend. Ve skutečnosti je toto dvojí zdanění velkým důvodem, proč byly v době Bushovy administrativy sníženy sazby v roce 2001.

Po zrušení slev z Bushu, které uplynulo, a od Kongresu žádné informace o tom, že budou prodlouženy, možná budete chtít využívat dnešní 15% sazbu daně z dividend. Pokud mohou být sníženy daňové škrty v roce 2001, mohou být výše zmíněná bohatí, vymezená jako jednotlivci vydělávající více než 200 000 dolarů ročně, a páry, které vydělávají více než 250 000 dolarů ročně, budou v příštím roce osídleny 20% dividendu a později 23,8%

Pokud dojde ke všem těmto daňovým stoupům, daň z dividend a kapitálových zisků ve výši 10 000 dolarů by dnes mohla činit částku 15 867 dolarů na stejných dividendách a kapitálových ziscích do roku 2013, což je rok, kdy je plánováno zahájení příplatku za zdravotní péči. Osmdesát miliard dolarů, které by mělo být vytaženo z kapes investorů během příštího desetiletí, je vyčleněno na to, aby pomohlo Medicare udržet rozpouštědlo, za předpokladu, že Kongres si může udržet ruce z finančního fondu, do něhož je uložen.

Historie bohužel naznačuje, ani neznamená, že přinese další příjmy. Věřte tomu nebo ne, daňoví poplatníci přizpůsobují své chování měnícím se klimatickým podmínkám. Jsou-li na horizontu vyšší daně z kapitálových výnosů, investoři mají tendenci prodávat akcie, aby využili nižší sazby, zatímco jsou stále platné. Pak, jakmile je inventarizace nerealizovaných zisků vyčerpána, sedí těsně.

Naposledy jsme zaznamenali zvýšení daně z kapitálových výnosů této velikosti v roce 1987, kdy byla daň z kapitálových výnosů zvýšena z 20% na 28%. Předvídatelně, daňové příjmy vyskočily v roce 1986 těsně před tím, než se změna ustálila, ale pak se propadly a nevrátily se na své předvýběrové hladiny po více než deset let. Když prezident Clinton snížil sazby v roce 1997 na 20%, viděli jsme opak - stalo se, že do státní pokladny začaly přicházet peníze. Totéž se stalo poté, co v roce 2003 došlo k dalšímu poklesu sazeb na 15%. Ve skutečnosti

Wall Street Journal uvádí, že příjmy z kapitálových výnosů se během čtyř let zvýšily z 49 miliard dolarů na 118 miliard dolarů. není vyvolávat partizánskou debatu. Můžete vyvodit vlastní závěry o tom, zda je nová daňová politika ekonomickým překážkám nebo krokem správným směrem. Mám zájem informovat vás o tom, že přicházejí změny - a nikdy není příliš brzy na to, abyste podnikli preventivní opatření v oblasti portfolia. Nejprve podnikněte kroky k udržení aktiv produkujících příjmy a vysokých obratových fondů v IRA a dalších daňových institucích, kvalifikované účty # - ad_banner_2- # Za druhé, poznamenat, že sankční daňové sazby nemohou pomoci jen jedné často zapomenuté třídě aktiv - komunální dluhopisy.

V listopadu 2008 jsem psal o třech oblastech, politiky nově zvoleného prezidenta Obamy - a jedním z nich byl osvobozený od daní munis. Investoři jsou docela chytří banda a přizpůsobí svůj playbook tak, aby využili daňových zákonů, které se mění, přicházejí do přestupku, když jsou daně zpomaleny a obrana, když jsou zpřísněny.

Můžete vsadit, že velcí investoři budou hledat štíty svých příjmů od strýce Sama. Pokud žijete ve státě s vysokými daněmi (a zdravou finanční situací), mohlo by to mít smysl pro vás, abyste zvážili stát specifickou munii, neboť úroky získané z munis vydaných ve vašem vlastním státě jsou obecně (ale ne vždy) osvobozeny od federálních, státní a místní daně. Pokud žijete ve státě s nízkou nebo žádnou státní daňou z příjmů, může být lepší vsadit diverzifikované portfolio dluhů z celé země.

Existuje celá řada fondů dluhopisů Muni a ETF, které jsou k dispozici jednotlivému investorovi, jako je uzavřený fond Blackrock Muni Intermediate (NYSE: MUI), který nabízí expozici dobře zakulaceného koše dluhopisů vydaných úvěrovými agenturami. Fond se obchoduje s atraktivními 4,3% slevou na NAV, investuje především do cenných papírů s ratingem AA a AAA a nabízí silnou výplatu ve výši 4,8% - pro daňový ekvivalentní výnos (TEY) ve výši 6,8% % Závorka. Navíc se v posledních deseti letech podařilo dosáhnout nejvyššího počtu deklarantů své skupiny, když překonal téměř 90% svých konkurentů v kategorii.

S různými daňovými stoupáními na horizontu není čas, jako je přítomnost, začít se připravovat na nápor

Pokud máte zájem dozvědět se více o investování do komunálních dluhopisů, podívejte se na náš vzdělávací článek na téma "Bezpečný útočiště městských a místních dluhopisů"