Jak jsem vybral více trojnásobných zisků než jakýkoli jiný analytik

Každé portfolio inteligentního investora musí investovat do agresivního růstu.

Žádné výjimky.

Vzhledem k tomu, že hledání vítězného agresivního růstu není snadné, chci se s vámi podělit, jak to dělám …

Hledám společnosti s produkty, technologiemi nebo jinými inovacemi, které podstatně změní základní předpoklady pro podnikání průmysl.

Jsou to firmy, které se snaží najít jeden z parku tím, že najdou další velkou věc.

Vidíte, mám na to úctu. Nemyslím, že bych se chlubil, ale v mých téměř pěti letech u StreetAuthority jsem vybral více trojnásobných zisků než jen nějaký jiný analytik.

Například v srpnu jsem doporučil firmu AuthenTec, která začíná dominuje na trhu pro čtečky biometrických snímačů otisků prstů na osobních elektronických zařízeních

Společnost Apple nedávno souhlasila s koupí společnosti

čtenáři hra, která měnila sklady . Celkový zisk 228%

Dalším příkladem: Výrobce hardwaru bezdrátové komunikace CalAmp (Nasdaq: CAMP) vzrostl po tom, co jsem ho doporučil, <236%

To je jen špička ledovce.

A udělal jsem to podle tří jednoduchých pravidel, která může každý investor následovat.

Pravidlo č. 1. Být realistickým bodem hyper-racionality

Ztratil jsem před lety mnoho kolik klinických studií jsem četl o různých lécích.

Ale víš něco? Na konci každé zprávy jsem chtěl koupit každou ze zásob za těmito léky. Studie jsou podrobné a vzdělávací. Vyřešili problém a pak nabídli jedinečné řešení. Věda, vysvětlení, údaje a finance jsou vždy velmi přitažlivé.

Ale tyto počáteční fáze výroby drog jsou velmi riskantní. Sakra, jsou zatraceně riskantní. Bez ohledu na to, jak dobře vypadají úvodní studie, neexistuje žádná záruka schválení a negativní akce správou potravin a léků může snížit cenu akcií malé lékárny o polovinu rychleji, než byste mohli říct Jack Robinson.

Druhou stranou této mince je, samozřejmě, to, že FDA (nebo jeden z jejích mezinárodních protějšků) by mohl vládnout ve prospěch drogy, v tom případě se cena akcií malé společnosti podobá spuštění raketoplánu.

Dovolte mi vyčíslit to pro vás. Podle farmaceutického výzkumu a výrobců v Americe (PhRMA), 28 největších světových farmaceutických společností vynaložilo v roce 2011 jen 49,5 miliardy dolarů a hledalo nové drogy. To činilo 16,7% jejich celkového prodeje. Ale FDA schválil všech 35 léků v roce 2011 - ani jeden týden. PhRMA říká, že pouze 1 z 10 000 sloučenin zkoumaných farmaceutickými společnostmi se stává produktem na prodej v lékárničce.

Jak investor snižuje toto riziko? Výzkum, výzkum a další výzkum.

Začal jsem svou novinářskou kariéru a já jsem se dozvěděla, že neexistuje žádná náhrada dobrých staromódních hlášení o botách. To je to, co mě přivedlo k jednomu z mých nejlepších tipů, Athenahealth Inc. (Nasdaq: ATHN) poskytovatel IT zdravotní péče, který vrátil fenomenální 256%.

Kolik akcií ve vašem portfoliu bylo schopno využít sílu takového měniče?

Agresivní růst investoři musí překonat všechny humbuk. Musí stíhat každý nárok. Musí používat fakta a tvrdé údaje k tomu, aby vyčíslily pravděpodobnost, že akcie směřují k nebi.

Pravidlo č. 2: Investoři agresivního růstu musí být pacientem.

Zisk může trvat určitou dobu - čas, který by měl být vyznačen v letech, ne týdnech nebo dokonce měsících. Agresivní investoři jsou od přírody protistranní, neboť obvykle sázejí na vývoj, který zbytek trhu ještě neviděl, a musí mít silné přesvědčení v těchto rozhodnutích o "koupi", aby se podařilo bouři. (Protože dřív nebo později se to vždycky bouří.)

Zvažte Apple (Nasdaq: AAPL) , pokud je někdy někdo jiný.

IPod, zařízení, které zahájilo transformační pochod společnosti Apple, bylo propuštěno v listopadu 2001. Cena akcií byla v té době kolem 20 dolarů a akcie byly funkčně mrtvé peníze po dobu dvou let. Ale investoři, kteří měli předvídavost, aby zjistili, kde Apple směřuje, jsou velké.

Poté se akcie shromáždily, avšak společnost také zaznamenala období, kdy se akcie staly silně negativními. Podívejte se však, co se stalo, když jste měli od roku 2001 až do dnešního dne Apple …

Zopakovat můj předcházející bod: Vědecké přesvědčení přináší důvěru a důvěra přináší odolnost. Agresivní investor musí podporovat všechny tyto ctnosti.

Třetí a poslední pravidlo agresivního růstu investování je jednoduché: Alokace, alokace, alokace

Již dříve jsem řekl, že všechny portfolia by měly mít agresivní růstovou složku. Ale agresivní segment růstu portfolia by vzhledem k jeho rizikovému profilu měl být jen malý podíl na celkových aktivech a nikdy více než 20%.

Je to příliš málo? Ne. Je to jen rozumné. To je dost potenciál pro posunutí jehly do celkového portfolia, aniž byste měli nadměrné riziko snížení rizika. To neznamená, že ostatní 80% vašeho portfolia nemůže hledat růst; to znamená jen omezit vystavení nejagresivnějším cenným papírům.

Action to Take -> Následující tři pravidla nejsou snadná. Sakra, kdyby to bylo, každý by byl bohatý. A já bych investoval do společnosti Apple už v roce 2001 a teď se budu líbat na pláži. Ale tato tři pravidla mě v průběhu let vedou k řadě trojnásobných zisků a není důvod, proč vám to nemůžou udělat.