Kalifornský nový důchodový program - potřebujeme to?

Gary Alt

Přečtěte si další informace o Garym na stránce Investmentmatome's Ask a Advisor

Zprávy o kontroverzním důchodovém programu, který oznámil stát Kalifornie - program Californian Secure Choice Retirement Savings, hovořil v médiích o minulých prezidentských volbách. Zatímco jeho záměry jsou dobré, údaje ukazují vážná omezení a zbytečné využívání peněz daňových poplatníků.

Podle sponzorů zákona má více než 6 milionů kalifornských pracovníků přístup k programu důchodového spoření od svého zaměstnavatele a 75% z nich získává méně než 50 000 dolarů ročně.

Zákon stanoví, že zaměstnavatelé s více než 5 zaměstnanci se musí účastnit Secure Choice, pokud nenabízejí svůj vlastní důchodový program. Pokud se pracovníci opustí programu, podniky budou muset automaticky odečíst 3% z plateb, aby se ukládali do důchodových účtů svých zaměstnanců. Většina zaměstnanců odborů není zahrnut do nového programu.

To zní jako hodná příčina, dokud neuvažujete s některými omezeními programu.

Limit příspěvku bude v roce 2013 5.500 dolarů ročně - stejně jako u individuálních důchodových účtů (IRA's). Pokud máte více než 50 let, můžete ušetřit dalších 1000 dolarů. To není dostatečné, aby došlo k výraznému rozdílu v důchodu.

Dalším omezením pro bezpečnou volbu je, že investice do akcií nesmí překročit více než 50% celkové alokace aktiv fondu. Vzhledem k tomu, že výnosy dluhopisů dosahují téměř rekordních hodnot a ceny dluhopisů klesají, když výnosy vzrostou, mohlo by to znamenat značnou část penzijních fondů na špatném místě ve špatném čase.

Hlavním nedostatkem tohoto programu je, že neexistuje žádný fiduciář, který by převzal zodpovědnost za investiční rozhodnutí. Ačkoli stát diktuje mnoho investičních rozhodnutí, zřejmě nechtějí být odpovědní za jejich doporučení.

Při čtení zákona nebylo jasné, jaký užitek tento program poskytuje, že v IRA již není k dispozici. Nějak jsem něco chybí? Proto jsem zavolal zástupce Secure Choice v Sacramentu, který mluvil za předpokladu anonymity. Její jediné vysvětlení, pokud jde o jeho vlastní výhodu, je to, že zaměstnavatel může odečíst peníze z plateb za účelem přemístění do IRA - vynucení automatického úsporného mechanismu.

Takže to je v podstatě program IRA řízený státem Kalifornie. I když je to vznešené ze strany státu, že by chtělo vytvořit pobídky k úspoře na důchod, mohlo to být provedeno bez vytváření vládní byrokracie.

Naštěstí bude pár let předtím, než se program Kalifornie - Secure Choice Savings Program stane realitou - guvernér dosud nevymenoval správní radu a pak provedou "analýzu trhu" za použití finančních prostředků z nestátních zdrojů. Doufejme, že tlak na státní rozpočet je donutí, aby eliminovali byrokracii a využili IRA k dosažení svých cílů. Kromě toho mají malé podniky již řadu cenově dostupných penzijních plánů, z nichž si vyberou, které budou efektivnější, pokud pomohou svým zaměstnancům připravit se na odchod do důchodu.