Jak nová schéma "Concierge" společnosti Wall Street odtrhává pracovníky

Jonathan Broadbent

Více se dozvíte o Jonathanovi na našich stránkách Zeptejte se poradce

Nemohl jsem uvěřit svým uším. Hovořil jsem s velmi věrohodným zdrojem od jedné z největších investičních firem v zemi a otevřeně mi říkal, že skupina u jedné z velkých firem na Wall Street má obchodní praxi navrženou k přesměrování plánů na odchod do pracovního poměru na vysoký poplatek, produkty s nízkou spotřebou s malou nebo žádnou odpovědností.

Zde funguje: Tým finančních poradců nasazuje sadu vysoce kvalitních služeb výhradně pro klíčové rozhodovací činitele ve velkých společnostech. Tito rozhodující činitelé získají výhradní pojištění a investiční dohody pro sebe a své rodiny. Na oplátku poskytnou firmě lukrativní obchodní činnost společnosti 401 (k).

Mají nějaký šikovný název, jako je "služba concierge".

Šokující část byla způsob, jakým tento zdroj doručil tuto zprávu. Zní to trochu jako: "Jaký chytrý nápad mají tihle kluci. Kdo může odolat speciální léčbě s bílými rukavicemi?"

Na okamžik jsem si myslel, že jsem cestovala zpátky včas. To, co popisoval tenhle chlap, byl náramně připomínající schémata bankovních úrokových sazeb v 90. a 2000. letech, ale horší.

Je všeobecně známo, že banky nabízely nižší úrokové sazby na úvěrové linky podnikům, které s bankou umístily své 401 (k) plány. Banka může nabídnout nižší míru zisku tím, že použije úvěrovou linku. Ale je to malá oběť, protože banka může více než vynahradit tím, že bude účtovat důchodový plán více. To znamená, že společnost má nepatrný prospěch - ale její zaměstnanci možná budou muset pracovat o několik dalších let, aby vykompenzovali ztráty z jejich investic.

Mohli byste tvrdit, že zaměstnanci mají nepřímý prospěch, protože to pomáhá posílit společnost, a proto je společnost v lepším finančním postavení. Je to trochu dosažitelné, ale přinejmenším přijatelné.

Nový režim "concierge" je naopak mnohem horší a nemá žádnou věrohodnou výmluvu. V takovém případě rozhodovací činitelé společnosti ukládají penzijní plán jednoduše tak, aby získali nějaký exkluzivní pojišťovací a investiční obchod pro sebe a své rodiny. Neexistuje žádný argument, který by umožňoval, aby zaměstnanci nebyli poškozeni výhradně proto, aby osoby s rozhodovací pravomocí mohly získat osobní výhody.

Uvažme logiku a související právní požadavky do perspektivy. Podle zákona platí, že každá volba, kterou tito lidé dělají ohledně plánu důchodového zabezpečení, musí být výlučně pro účastníky plánu. Je to tak jednoduché. Většina rozhodovacích činitelů se snaží zdokumentovat svou objektivitu a tuto odpovědnost brát vážně, protože zákon pravděpodobné umožňuje, aby byli osobně žalováni, jestliže má někdo jiný, než příjemci plánu, výhody.

Představte si například, že vaše společnost vás uvedla do konkrétního plánu zdravotního pojištění - ten, který má vyšší poplatky než jiné dostupné plány - protože několik lidí na vysoké úrovni ve společnosti přechází do exkluzivního golfového klubu nebo do cestovních míst. To by se nestalo, protože zdravotní plány jsou poměrně průhledné. Pokud najednou máte vyšší odpočitatelnost nebo nevidíte svého lékaře, okamžitě to budete vědět.

Pokud však budete zařazeni do dražšího důchodového plánu, skutečně nebudete cítit bolest, dokud se nedostanete k věku odchodu do důchodu. V tomto okamžiku mají lidé, kteří svůj plán prodali vaší společnosti, pár upřednostňovaných výmluv. Mohou vinit trhy a mohou naznačovat, že jste možná nemuseli ušetřit. Zatímco oba tyto faktory jsou relevantní, existuje jen jedna věc, kterou můžeme s jistotou říci, že pozitivně ovlivní vaši návratnost investic: nízké poplatky.

Myšlenka, že velká finanční organizace pro prodej, a možná i jiní, která se jí líbí, přizpůsobila prodejní plochu rozhodujícím osobám s rozhodovací pravomocí, aby se dovolávala jejich smyslu, že je třeba s nimi zacházet jinak, ještě zhoršuje skutečnost, že jde o jasně diskriminační praxi. To odešle zaměstnancům zprávu, že pokud nemáte dostatek peněz na investice, dostanete malou nebo žádnou pozornost a určitě ne "službu concierge". Je to další z těch postupů, které řídí klínu mezi vrcholovým managementem a zaměstnanci firem.

Způsob, jakým má vztah mezi poskytovateli plánů a tvůrci rozhodnutí ve vaší firmě fungovat, se dá rozdělit na dvě velmi důležité myšlenky: "Povinnost loajality" a "Pravidlo výlučného účelu". Najdete zde všechny druhy informací o těch, které jsou označovány jako ERISA, což znamená zákon o zabezpečení důchodového zabezpečení zaměstnanců. Jednoduše znamená, že každý, kdo rozhoduje o vašem pracovním plánu, musí tak učinit výhradně v zájmu účastníků plánu a platit přiměřené sazby.

Pokud vás to zanechává, přemýšlíte, kolik dalších let byste museli pracovat, abyste se vyrovnali se ztrátou půdy, kterou jste utrpěli během několika let, kdy jste ušetřili důchodové plány, měli byste vědět, že přichází řada nových webových zdrojů online, které vám pomohou stanovit dopady dodatečných poplatků, které pravděpodobně budou mít vaše budoucnost.Ukazují poplatky, které váš plán platí, ve srovnání s průměrnými poplatky za srovnatelné plány a odhadněte počet dalších let, které budete muset pracovat, aby se vyrovnal rozdíl. Místa, jako jsou tyto, jsou přinejmenším provokativní a otevírají se v nejlepším případě.

Obrázek přes iStock.

https: //

Mohlo by se vám líbit:

Důchodový plán Industry Ripe pro revoluci?

Nedávné stupně selhávají při důchodovém spoření

Jeden klíč k úspěšnému plánování odchodu do důchodu

Za oponou cílových datových prostředků