Uprostřed Brexit Turmoil, lekce z minulých trhových houpaček

Neurčitost je nepřítelem akciového trhu a Brexit ho hodně odhodil.

Ale je to jen poslední z řady velkých, děsivých hrozeb pro tento sedmiletý trh býků a třetí za rok. Korekce v loňském srpnu odstartovala věci a investoři měli jen málo času na to, aby si udeřili dech předtím, než turbulence v Číně poslali další skok na začátku roku, po němž následuje Brexit.

Myslíte si, že bychom se teď naučili svou lekci - lekci samozřejmě neměli paniku. Ale to jsou peníze, o kterých mluvíme, a myšlenka jejich ztráty může rychle způsobit, že i investor se špičkovou úrovní se dostane do emocionální reakce. A tato záležitost není zcela opodstatněná: Jedná se o třetí nejdelší býčí trh v historii a přílivy se v určitém okamžiku změní.

Přesto trh s hlasovacím postupem Brexit se již začal oživovat a zotavuje se z 3 biliónů dolarů v celosvětových ztrátách za méně než týden. Dokonce i nejlepší ekonomové nevědí, co má budoucnost, ale v tomto případě může být důležitější minulost. Zde máme pět věcí, které známe z minulých poklesů trhu, které mohou dlouhodobým investorům pomáhat před povětrnostními vlivy Brexitu, bez ohledu na to, jaké to může být.

1. Stačí zůstat ve hře

Nemusíte být Warren Buffett, který chce přežít na skalnatém trhu. Někdy to nejlepší, co můžete udělat, je jezdit ven. Naštěstí pro nás, jízda není vždy dlouhá: Nejlepší dny akciového trhu se často vyskytují během několika týdnů od nejhoršího a trvá na tom, že se vyplatí.

Chybějící na 10 nejlepších dnech s počáteční investicí 10 000 dolarů by podle ředitelství JP Morgan Asset Management v roce 2016 snížilo návratnost investora téměř v polovině v letech 1996 až 2015, tedy o více než 24 000 USD.

Pokud zavoláte pouze na recesi, kterou společnost Fidelity Investments učinila v září 2010, získáte obdobně výrazné počty: Investoři, kteří zůstali v kurzu mezi 20. zářím 2008 a 31. březnem 2010 - navzdory strašlivým číslům z jejich odchodu do důchodu účty - byly odměněny průměrným zvýšením zůstatků na účtu o 21,8%.

2. Není-li čas začít vyvíjet

Pak musíte být v kontaktu s rizikovou tolerancí a cíli. Mnoho lidí v důchodu nebo v jejich blízkosti bylo ohromeno recesí; ti nejvíce zasažení měli portfolia s příliš velkou expozicí.

Pokud by trh měl začít dnes s delší dobou, mohli by se mladí boomci setkat s podobnou situací. Fidelity tvrdí, že 27% lidí ve věku 55 až 59 let má přidělení akcií alespoň o 10 procentních bodů vyšší, než bylo doporučeno, a 10% má všechny své 401 (k) aktiva na skladu.

Jakmile se blížíte odchodu do důchodu, měly by se vaše cíle posunout: Prioritou se stává ochrana těch peněz, což znamená méně rizika. To neznamená, že nemůžete pokračovat v růstu, ale měli byste to udělat konzervativnějším způsobem, vyvážit 50% až 60% rozdělení akcií s investicemi s pevnými výnosy.

3. Vyvažování je doporučeno z nějakého důvodu

Alespoň některé z těchto vyčerpání zásob jsou pravděpodobně výsledkem tohoto býčího trhu, který pravděpodobně naúčtoval vaši přidělenou hodnotu akcií, čímž se vaše portfólio dále hodilo k akciím, než byste dali přednost.

Rebalancování má za cíl zabránit tomu, aby se to stalo: Portfolio složené ze 60% akcií a 40% dluhopisů, které nikdy nebyly vyvážené v letech 1926 a 2009, by podle výpočtů Vanguard skončilo s konečnou skladovou vážností 98%.

Když vyvažujete, typicky prodáváte některé z vašich investic, které se udělaly dobře, přičemž ty peníze směřují k těm, kteří nemají. Abyste byli jasní, teď to asi není čas, abyste to udělali, ale je to obecně dobrá praxe a může vás udržet mimo horkou vodu, pokud jste blízko k odchodu do důchodu. Společnost Vanguard doporučuje, aby investoři zhodnotili své účty za potřebu opětovného vyvážení ročních nebo pololetních finančních prostředků a jednat, když jejich přidělování klesne mimo hranice o více než 5%.

Pokud to nezní jako něco, s čím budete držet krok, existují alternativy. V položce 401 (k) se můžete podívat na fond s cílovým datem, který znovu vyvažuje, abyste ve věku stárnuli méně rizika. Jinde byste mohli mít svůj účet u robo-poradce; většina těchto manažerů portfolia řízených počítačem se automaticky vyváží pro vás.

"VÍCE: Robo-poradci vám pomohou zůstat klidní, když trhy nejsou

4. Existují příležitosti v období

Žádný investiční článek není úplný, aniž by byly zmíněny alespoň dva zmínky o Buffettu, takže tady je druhý, který má za to jednu z nejznámějších citací, řekl v roce 2008: "Chcete být strach, když ostatní jsou chamtiví a chamtiví, když se ostatní bojí. "Jiní se teď skutečně bojí a zásoby se mohou dlouhodobě investovat.

To neznamená, že průměrný důchodový investor by měl začít vybírat jednotlivé akcie, které vypadají jako Brexit. Ale mnoho lidí v této skupině by mělo být zprostředkování dolarových nákladů, což znamená pravidelné investování stanovené částky peněz. Když je trh spuštěn, tato stanovená částka peněz vás získá více.

A pokud máte na okraji další peníze, teď může být čas, aby to fungovalo.To by mohlo znamenat potlačení v jednotlivých akcích, kdybyste se podívali na nějaké společnosti, které se zdají být v prodeji po hlasování po Brexitu, ale také by mohlo být prostě orat trochu více peněz do fondů, které již vlastníte, zatímco jejich hodnota je dolů.

5. Brexit by vám skutečně mohl ušetřit peníze

Akciový trh by měl být pro dlouhodobé investice, což znamená, že byste neměli být znepokojeni každodenními výkyvy. Ve skutečnosti, pokud chcete zablokovat investování stránek do vašeho prohlížeče - s výjimkou, um, tohle - a udržujte váš televizní tuner výhradně pro Bravo v blízké budoucnosti, jsme za vámi.

Ale tato krátkodobá turbulence by mohla skutečně ušetřit peníze některými způsoby: Hypoteční sazby byly v rozmezí 6% před havárií trhu v roce 2008; začaly klesat krátce poté a od té doby byly v rozmezí od 3% do 4%. Už jsme viděli, že z Brexitu došlo ke změně sazeb hypoték. Ačkoli jsou v současné době vedeni zpět, 30leté sazby po hlasování klesly na téměř rekordní úroveň.

Pokud neurčitost bude pokračovat, Federální rezervní banka pravděpodobně nebude brzy zvyšovat sazby - špatné pro vaše úspory, ale dobré pro vaše výdaje, zvláště pokud jste na trhu pro domácí nebo auto úvěr, nebo pokud nosíte kreditní kartu dluh. Což přináší to zpět na představu o příležitostech během tržních trhů: Uvedení jakýchkoli peněz, které ušetříte na úroky z dluhů na váš důchodový účet, pravděpodobně není špatný nápad.

Zaregistrujte se: Získejte přehled o našich měsíčních zprávách.

Arielle O'Shea je personální spisovatelka společnosti Investmentmatome, osobní finanční stránky. E-mail: [email protected]. Twitter: @arioshea.