Maximální využití dnešního volatilního trhu |

Trh prochází podruhé po třech letech falešnou fází, zvýrazněnou více než sto bodových poklesů v Dow Jones Industrial Average (DJIA). Přesto rada v takových časech zůstává konstantní: je třeba se podívat na tyto děsivé časy jako příležitost k zisku.

Věc v bodě: Když index S & P 500 nakonec v březnu 2009 konečně dosáhl dolní hranice, následně vzrostl o 102% předtím, než začal tento jaro. Každý, kdo začal kupovat akcie pár měsíců předtím, než se S & P 500 konečně dostalo dole, muselo s větší bolestivostí vynaložit, ale stále byli nakonec odměněni - docela hezky - za svou naději.

Tentokrát je to jiné …

Aktuální prodej na trhu je zcela odlišný od toho, který jsme viděli v zimě roku 2008/2009. V té době celosvětová bankovní krize posunula zásoby tak daleko, že se prakticky nějaká akcie určitě odrazí, dokud se bankovní systém drží společně. Jistě, téměř všechny akcie v příštích dvou letech výrazně vzrostly.

Na dnešním trhu se však investoři prodávají ze strachu, že USA a Evropa směřují do recese - scénář, který se může nebo nemusí stát napříč cenami akcií, které již očekávají.

Zatímco šance na hluboký nebo dlouhotrvající pokles jsou vzdálené, není důvod bojovat proti pesimistickému sentimentu, když je možné získat tolik nízkorizikových her; vše, co se bude dařit v téměř jakémkoli ekonomickém prostředí.

Hledání výhodných akcií

Jeden ukazatel akcií, který můžete použít k oddělení vítězů od poražených na tomto trhu: volné peněžní toky. FCF funguje jako ještě lepší indikátor úspěchu než čistý příjem, protože ukazuje, kolik peněz má společnost snížit svůj dluh, koupit zpět akcie, vyvíjet nové produkty nebo rozšiřovat.

Společnost S & P 500 je hostitelem celé řady společností, které by měly pokračovat v generování volných peněžních toků v dobrých nebo špatných časech. Nedávno jsem se soustředil na akcie společnosti S & P 500, které obchodují na hodnotách sklonu dolů ve vztahu k jejich volnému peněžnímu toku.

Tyto společnosti dokázaly vytvořit silný volný peněžní tok i během recese roku 2008, a investoři mohou bezpečně předpokládat, že to mohou i v dnešní slabé ekonomice udržet.

Další strategie: zaměřte se na akcie, které jsou v jejich rozvaze nižší než hmotná účetní hodnota. Jak jsem poznamenal ve svém posledním sloupci, tyto druhy akcií by mohly klesnout dále, ale pravděpodobně o mnohem menší částku než většina ostatních akcií, a to díky solidní účetní hodnotě svých kapitálových aktiv, které podporují jeho hodnotu.

Skutečnost, že společnost již obchoduje se slevou (pod svou účetní hodnotu) znamená, že existuje jasný katalyzátor pro odraz. Podívejte se na tyto druhy akcií, aby se vrátili mnohem rychleji než většina.

Zásoby, které se mají vyhnout

Zatímco růstové akcie nabízejí z dlouhodobého hlediska vysokou potenciální odměnu, neočekávejte, že se ve slabé ekonomice budou snažit dobře. Společnosti jako například Netflix (Nasdaq: NFLX) nebo Salesforce.com (NYSE: CRM) by mohly spadat mnohem víc než širší trh prostě kvůli vysokému poměru P / E.

Důvod? Investoři, kteří se chtějí zbavit a odkrýt tuk ze svých portfolií, budou tyto druhy akcií považovat za přehnané investice, které je třeba prodat; a masivní selloffs vedou k poklesu hodnoty akcií.

Zatímco se očekává, že tyto "vysoké P / E" růstové akcie výrazně zvýší tržby v letech 2012 a 2013, očekáváte od analytiků, že budou zhoršovat své vzrůstající prognózy, pokud se ekonomika zpomalí.

Využijte akcie s vysokým podílem beta

Jak jste svědky výkyvů turbulentního trhu, uvědomte si, které zásoby se během výpadků obzvlášť tvrdě berou: Tyto jsou známé jako "high-beta" zásoby, které mají tendenci pohybovat se přehnaně ve vztahu k zbytku trhu.

# - ad_banner_2- # Na blizkosti jsou zásoby s vysokým podílem beta také akcie, které dosahují nejsilnějšího zisku, když trh shromáždí. Takže když se zdá, že krátkodobý prodej se zhoršil a zahájila se krátkodobá rally, můžete v krátké době zakoupit a získat rychlé zisky.

Například čip výrobce Micron Technology (NYSE: MU) viděl, že se podaří klesnout z 8,09 dolaru na 22. července na 5,28 USD 6. září - 36% pokles. Akcie se zvýšily o 24% v příštích dvou segmentech poté, co trh našel svou základnu.

Existuje řada dalších příkladů, takže udržujte seznam sledování, který sleduje množství jednotlivých akcií, které se liší od širšího trhu, Investiční odpověď:

Ačkoli se neočekává, že by jakýkoli nárůst trhu odpovídal ohromujícím ziskům vykázaným v letech 2009 a 2010, je to stále skvělá nákupní příležitost pro ty, kteří mají dlouhodobou orientaci. Jistě, že v blízké době budou na silnici více nárazů, ale vyděláte více peněz v zásobách, pokud existují výzvy. [Funkce InvestingAnswers: 6 skrytých příležitostí při poklesu tržeb]